|
|||||
|
|
| 风险度量新趋势分析 | |
| 引用本文： | 文凤华,马超群,巢剑雄.风险度量新趋势分析[J].湖南农业大学学报(自然科学版),2001,28(6). |
| 作者姓名： | 文凤华 马超群 巢剑雄 |
| 作者单位： | 湖南大学工商管理学院，湖南长沙410082 |
| 摘 要： | 通过对VaR的一些缺陷进行分析，并例证了VaR在一些情况下不能准确识别风险以及VaR缺乏次可加性，提出了损失期望值这一更接近于投资者真实心理感受的风险度量方法，并证明了它是满足次可加性的风险度量方法。 |
| 关 键 词： | 风险价值 一致性风险度量 期望损失 VaR 次可加性 金融市场 |
The Trendency of Risk Measurement |
|
| WEN Feng hu,MA Chao qun,CHAO Jian xiong.The Trendency of Risk Measurement[J].Journal of Hunan Agricultural University,2001,28(6). | |
| Authors: | WEN Feng hu MA Chao qun CHAO Jian xiong |
| Abstract: | In this paper we study some faults of VaR and exemplify that VaR is not able to distinguish portfolios which bear different levels of risk and that VaR is not subadditive in some cases.We put up a new risk measurement Expected Shortfall which is nearer |
| Keywords: | value at risk coherent risk measurement expected shortfall |
| 点击此处可从《湖南农业大学学报(自然科学版)》浏览原始摘要信息 | |
| 点击此处可从《湖南农业大学学报(自然科学版)》下载免费的PDF全文 | |